因为周末没顾上写周记，而今天股市有上涨，为方便统计，我选择了今天的数据，如果严格按照6月30日数据，收益在+11%左右。

这个曲线是用有知有行记录的，和我自己手动记录有点误差，我选择孰低取值。

(资料图片仅供参考)

以284.28美金卖出Meta约1%的仓位，回收现金。Meta估值我认为合理在20倍的P/FCF左右，目前根据我的估算接近30倍，这个估值8%以下的仓位拿着更舒服一些，再涨20%，继续做再平衡的操作。

报道称，从2022年年底开始，Meta已经与多家中国科技公司进行了讨论，目前可能会和腾讯进行合作，后者或成为Meta Quest系列头显的独家经销商，且将为Quest头显开发VR游戏。

1）从收益角度，上半年收益主要来自腾讯、Meta、Amazon和百度；而拼多多、XBI、私募基金严重拖后腿。

年初的一笔资金，在考虑纳斯达克和沪深300之间决断，因为考虑到国内后疫情时代的经济恢复，我选择买入沪深300，没想到至今沪深300不赚钱，达斯达克今年上涨30%。

但是也不能懊恼，均值回归，是大自然包括股市最重要的“丛林法则”。纵观以科技股为主的纳斯达克，主要成分股目前估值高企，当然高估值可能持续一段时间，但是从投资回报角度，我认为可以进入再平衡阶段了。

2）从仓位管理的角度，上半年重要的买入包括指数、消费（茅台和达美乐），互联网和中概占比有所降低，朝着理想的资产配置更近了一步。

3）运气层面，汇率带来+3%收益。这个应该不可持续，其实美元兑人民币这么多年来，一直在6-8之间波动，相对于其他国家，这个汇率已经是非常稳定了。

4）这两天翻了一下《利率史》，我觉得可能这本书大概可总结为：利率在历史上的波动，是超过一般人的想象的，从100%→0%都广泛存在过，其中不乏当时非常发达的国家。一般来说，利率随着法律和道德的完善有长期下降的趋势，但是利率长期可能保持在高位，也可能保持在低位，短期基于利率的决策，一定要慎之又慎。

重要声明：以上提及股票和观点仅为个人记录，随时会变，不构成任何投资建议。本人投资理想为留下一份50年的投资记录，这是第8年。

历年收益：

2022：-18.5%

2021：-31.5%

2020：+68.1%

2019：+51.7%

2018：-19.7%

2017：+29.6%

2016：+34.2%

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